2016年7月31日現在ポートフォリオ


2016年7月30日に、日銀が金融政策決定会合でETF(上場投資信託)の買い付け額を年6兆円に倍増をさせる金融緩和策を行う旨を発表したにも拘らず、まったく市場がそれを評価せずにむしろ材料出尽くしの様な感じになったことに失望しました。また、財政出動も”真水”の部分では金額があまり多くなく、今後の市場の材料にはなりにくいような印象を受けました。黒田バズーカと呼ばれた時の様な全体的な株価上昇は期待できないようです。その分、個別株の業績が評価される状況を重視する様にします。キャッシュポジションも20%と約1月前と比べると倍増しました。下落相場が来ても安心な状況となっております。また、信用取引も規模を大幅に縮小しました。今はだいぶ保守的なポートフォリオとなっています。

2016年7月31日現在ポートフォリオです、
おおむねポートフォリオに占める時価総額の順に並んでおります。

<主力銘柄>
銘柄名  おおよその取得平均単価
日本管理センター @1,330
ハウスドゥ    @1,830
フリュー     @2,530
フジ・コーポレーション @2,150
クロスマーケティング  @400
ポールHD @1,020
アサンテ @1,640
エムケイシステム @1,450
KeePer技研   @1,550
DVx @1,160
アクアライン @930
バリューゴルフ @1,570
幼児活動研究会 @1,000
IRJHD  @920
クックパッド @1,250

<投資信託>
eMAXIS新興国リートインデックス @12,450 
eMAXIS新興国株式インデックス @15,430 
朝日Nvestグローバルバリュー株オープン @14,170

<打診買い>
エイジア
テンポスバスターズ
ラクーン
アートグリーン
三機サービス
レントラックス
ライドオンEX
シンプロメンテ
エラン
FPG
PCDEPOT
ノーリツ鋼機
みずほ銀行
セブン銀行
日本郵船
アルファポリス


2016年7月7日現在ポートフォリオの現状


今後の方針をはっきりとさせるため、割安成長株への投資に傾斜することに致しました。
やはり、長い間保有できる株こそが一番安心でき、投資効率の面でもよいと判断したからです。
つきましては、単なる割安株、含み資産株、景気循環株などに分類されるような銘柄からは、損失を出しつつも撤退します(運よく利益が出せたものもありますが)。
また、打診買いとしていた銘柄についても銘柄数を少しずつ減らすようにしています。

売却銘柄
アイドママーケティングコミュニケーション
ニッピ
エンカレッジ・テクノロジ
プロシップ
クックパッド
ハブ
今村証券
PR TIMES
PLANT
三井倉庫ホールディングス

重点銘柄として注視する銘柄
日本管理センター
ハウスドゥ

キャッシュポジション 10%


2016年7月1日現在ポートフォリオ


 2016年6月後半の市場は、英国のEU離脱問題をめぐり株価が大きく上下しました。両者の勢力は拮抗していましたが、新聞報道によるとEU残留派の勢いが強いという論調が多く、ブックメーカーのオッズもEU残留派有利という傾向を表していました。市場は過度に楽観的になっていました。しかし、投票結果を開票してみると、EU離脱派が僅差で勝利を収めました。市場は、EU残留という楽観的な状況に支配されていたため、EU離脱という悪材料が出ると大きく株価は値を下げました。

 英国人がEU離脱という投票行動をなぜとったのかという点については諸説あると思いますが、やはりグローバリゼーションの恩恵を受けられる層がEU残留を選んだのに対し、逆にグローバリゼーションの進展により職を失ったり賃金が低下するなどの副作用を強く受けた層がEU離脱を選んだためと考えられます。この点から考えると、今後EUは崩壊の危機にあるのかもしれません。

 先月の投資行動に関しては、あまりにもEU離脱に対し楽観的な報道が目立ち、怪しいと思ったため、キャッシュポジションを高めておきました。主に売却した銘柄としては、倉庫株などの含み資産銘柄や、相対的に魅力がなくなった銘柄を損切りしてでもキャッシュに買えておきました。魅力がある銘柄は、含み損が増しても持ち続けるつもりでおりました。購入銘柄としたは以前から目をつけていた銘柄を中心に成長性と割安さを兼ね備えた銘柄を大量に買いました。打診買い程度の銘柄も多数ありますが、今後の株価動向次第では買い増しも検討したいと思います。

大きくポートフォリオを変えたため、売買記録については割愛させて頂きます。

おおむね時価総額の順番に並んでいます。
<割安成長株群> おおよその取得価格
日本管理センター @1,330
ハウスドゥ @1,830
フリュー @2,530
ジャパンミート @1,300
フジ・コーポレーション @2,150
クロスマーケティング @400
ポールHD @1020
アクアライン @930
アサンテ @1640
エムケイシステム @1,450
パラカ @1,590
KeePer技研 @1,550
DVx @1,160
バリューゴルフ @1,570
ハブ @1,840
幼児活動研究会 @1,000
クックパッド @1,250
エンカレッジテクノロジ @1,720
IRJHD @920

<含み資産銘柄群>
三井倉庫 @310
ニッピ @670

<単純割安株群>
今村証券 @1,010
PLANT @1,240

<打診買い群>
テンポス 
アートグリーン 
プロシップ 
PR TIMES
三機サービス
レントラックス
ライドオンEX
シンプロメンテ
エラン
FPG
ノーリツ鋼機
セブン銀行
みずほFG
日本郵船
アイドマMC
アルファポリス

<投資信託>
eMAXIS新興国リートインデックス @12,450 
eMAXIS新興国株式インデックス @15,430 
朝日Nvestグローバルバリュー株オープン @14,170